中产阶级的心态剖析：在高成本、高杠杆、高欲望中生存

壹丨“两套房贷两个娃,38岁被迫辞职入不敷出”

题目悲壮。实际上是个38岁男，因为背负2套房子，2个娃，面临失业难以为继的窘境。

虽然比起任正非44岁被骗200万,不能算惨，但当前压力远甚当年。

38岁男出身农村，某通信公司工作10年。

2010年辛辛苦苦攒钱在坂田买了套二手房，月供6000元；

2015年底深圳房价大涨，手里几十万余款，在关内又买了*，月供1.7万。

第2套房因为*不够，把首套房抵押又贷款70万，每月还7000。

2套房贷+抵押贷每月需还款3万多。

收入：2万多的工资+奖金+分红。勉力维持。

公司安排出国不去，被要求离职。

随之而来的是难以承受的压力：

这年纪，一般出去做不了高管，企业不要，面试机会少，少数小公司面试过，基本月薪也是税前不到2万，税后房贷都不够，有的还看不上我。

目前看只能把*卖掉了，但眼下比较麻烦的事情，现在深圳二手房交易十分低迷，*不好卖，急着卖的话350万只能卖300万，还了贷款刚好没有了。

10年来在公司获得的*已经超出社会平均水平很多，企业成本压力同样很大。我们农村出身，能在深圳生儿育女有房有家已经不错，当然还有个标志307。

这么多年来，我时时鞭策自己，从来不敢懈怠，能加班就加班，能早去就早去，领导一点不满，就紧张好多天，可到头来还是不得不离职。那是哪里出了问题呢？是我不努力么？是企业的待遇不好？房价带来太高生活成本？

这是过去2年疯狂加杠杆的典型案例。

收入不低，支出不夸张，没有乱花钱。还是被裹挟进杠杆濒危的境地。只是因为多买了一套小户型房。

只能说，购买力没有很多人想象中强。

笔者曾总结2014年“930”以来的楼市和信贷狂潮。

在楼市放水新政之下，2014年个人购房贷款增加1.72万亿元，略超2013年；2015年房贷增加2.66万亿，同比大增。2016年房贷增量达到逆天的5万亿

中国个人住房贷款从1998年到2009年的累计余额不过4.76万亿。2016年一年的增量就超过了中国房贷前12年的总额。

到*，明面上住房贷款余额已经从2013年的9.8万亿增到2016年的近20万亿

中国从2012年开始降息、渐次放水、定向刺激，一直到2014年针对房产的“930”新政出台之后才逐渐显效。

是因为企业债务太高了，过剩产能和债务必须有一个较后买单人，也就是藏债于民：

很多中产在上一波房价*过程中加杠杆进场。

这是恐慌性买入，是对“未来买不起房”的恐惧，而不是建立在支付能力和风险承受力上。

子弹打尽后，中产抵押的不是房产，而是自己未来的现金流。个体没有偿债能力的，实际的偿债能力都命系企业存续能力。

当华为都开始考虑从人工上节约成本的时候，多少企业也考虑这个问题。

民营企业和民间资金链，是中产命门。承担了较大就业和较高金融成本，资金链很脆弱。

中产的恐慌买房，耗尽了余粮，没有能力提升消费。大多数消费品是民企提供的，缺乏消费需求，民企只能缩减*

紧缩效应一触即发。

贰丨中产焦虑症和应运而生的骗子经济

中产的焦虑来自于劳动增值的财富太慢，而相比房价物价，财富稀释太快。

还来自于他们要用劳动换取未来的养老、医疗、教育，老人、孩子，作为计划生育的一代，“421”的家庭结构，中间承担了现在和未来的压力。

过去20年，421中的四，老人是出钱的角色，以后他们会成为赡养的人。

因房价和负债带来的生存成本和企业运营成本提升，会传导到物价上。

通胀，既是消灭中产储蓄的方式，又是中产追逐“高**”的动力。

中产储蓄*强劲的需求，不是消费而是增值。当存款利息不足以保值时，只有寻求增值渠道。

然后，坑来了。

实体*不佳+中产追逐“高**”，导致骗子大肆蔓延。

悦涛以前的统计是：国人每年被骗逾万亿。

包括传销、网络、金融、电信等类型的诈骗。

其中金融*类骗局占了越来越高的比例。无资质、无风控、无监管的金融平台仍在此起彼伏。

无限复活能力的MMM金融和那些被骗者

如果说房子给了中产超出风险承受力的负债，这些金融骗局则勾引中产进入一个个超出认知能力的*陷阱。

叁丨高成本、高杠杆、高欲望的不归路

这些年来的中产阶级，一方面是压力叠加的过程，一方面是欲望释放的过程。

塑造出的中产状态是：高成本、高杠杆、高欲望。

生存成本持续走高之下，想在城市成为有产阶级、获得安全感，必须加以高杠杆。劳动产出跟不上财富稀释的节奏，又催生出不切实际的欲望。

没有资源、专业能力、内幕消息的他们，在投机食物链里成为底层动物。

某个金融互助平台，悦涛亲身感受到参与者的焦虑和疯狂。面对月息30%的*，他们明知是一场赌博，仍心存侥幸，愿意相信自己在大逃”里能全身而退

股市、楼市、创业大潮里，又有多少人是这种侥幸心理？

查理·芒格前些天这样评价中国：

“我喜爱中国的一点，在于有很多公司非常强大，但仍以低价出售产品或服务。中国劳动者非常*，而且能成为出色雇员。”

芒格同时指出，在这个国度，太多人相信赌博，这是缺陷所在。

把欲望勾起来，把杠杆加起来，把资产接起来，中产心甘情愿。

他们仍然是世界上*的劳动者，但被高成本、高杠杆、高欲望，一半因压力，一半因贪婪。

在这个欲望奔涌的年代，不贪婪，是一件极难的事情。